來更新一下數據網路，雲端應用&IDC機房服務公司，是方(6561.TW)

來更新一下數據網路，雲端應用&IDC機房服務公司，是方。這是屬於收費站型公司。

是方，主要經營專業第二類電信服務營運商，業務內容包含 IDC 機房服務、數據網路服務、語音通信服務及雲端應用服務。

公司提供之電信服務主要係向上游電信業者及設備供應商採購電路、頻寬與交換設備，建構電信服務系統，以提供相關 IDC 機房服務、數據網路服務、語音通 信服務及雲端應用服務等，非一般製造業或技術研發公司，單純追求新產品或新技術之開發，而是以整合自有通信設施、現有通信技術、通信協訂及通信設備，提供給客戶完整及穩定之電信網路服務平台，並形成一定經濟規模的電信聚落效應，而此整合服務過程，係仰賴於公司技術人員之通信知識及經驗，以市場為導向，提供客戶最佳通信解決方案及通信品質承諾，公司亦有別於一般電信業者，會針對目前市場所需，投入大量資源建構相關網路硬體設施及設備，配合現有最新網路設備及最新通信技術之演進，提供客戶客製化服務並降低客戶通信營運成本，同時實現公司長期穩定。

是方，積極發展「三環三線」架構，包括透過光纖網路將 LY/HD/LY2 機房連接在一起而形成的「台北環」、以及串接台灣各大城市之主要工業區及科技園區的「台灣環」，以 及經由海纜連結香港、日本、新加坡及東南亞國家市場的「國際環」。透過三環的架構建立直連國際五大公有雲服務的「雲端服務線」，匯聚寬頻網路與數據交換的「數據服務線」，經由國內外海纜將數據服務延伸至香港、日本、新加坡及東南亞國家的「國際海纜線」。透過「三環三線」網路布建，國內外客戶均可透過優質、快速、穩定的寬頻網路連接到是方機房，一站購足各項數據網路、雲端服務等資通訊解決方案，滿足企業對機房、網路與雲端的需求！

是方擴大電信中立及客戶群聚效應之 IDC 機房優勢，期使公司之 IDC 機房發展成為東亞數位匯流中心，作為海纜交換中心、網際網路交換中心、語音交換中心及雲端交換中心。以下為是方主要業務介紹:

(1)IDC 機房服務

包含電信業者及企業主機代管、機房代管、電力服務、委外管理等服務，以提供客戶優質之機房服務。

公司向上游不動產持有人承租大樓空間及向台電申請使用電力，並經由系統整合業者、設備商進行機房建設，另與資安業者合作加強防禦的安全機制，以提供予下游客戶IDC機房承租及相關加值服務。

(2)數據網路服務

包含企業虛擬專用網路、網際網路接取、機房跳線，國內外數據電路及頻寬租用等服務，以滿足客戶網路服務之需求。

公司向國內、外上游電信業者租購電路及網際網路頻寬，並經由系統整合業者及設備商進行網路建設，另與資安業者合作加強防禦的安全機制，以提供予下游之客戶數據網路租用及相關加值服務。

(3)語音通信服務

包含國際語音批售、企業語音節費、070 VoIP 網路電話、 070 雲端總機、070 App 商務應用等服務。

1. 國際語音交換：電訊業者間相互扮演上下游之角色，對不同目的地之國際電話轉接，各自提供優質語音繞送路由及費率，進行語音話務銷售。 

2. 網路電話服務：公司經由系統整合業者及設備商建置網路電話服務系統，向上游電信業者租用電路，介接電信業者之語音交換系統，做為網路電話接續之用，提供予下游客戶網路電話服務。

(4)雲端應用服務

包含虛擬主機、大數據行銷應用、物聯網產業應用、企業商務應用、資安應用、雲端儲存、雲端視訊會議、公有雲直連服務、企業混合雲及雲端交換平台等服務。

公司向上游系統整合業者、設備商、資安業者、雲端虛擬作業軟體之供應商採購相關軟硬體設備，建置雲端服務之平台，並透過雲生態共生之合作分潤模式， 結合雲端作業軟體開發商及雲端服務供應商，提供給下游之經銷代理商或終端客戶使用相關之雲端應用服務。是方亦結合多家國際雲端服務大廠，透過 CCX 雲端交換平台，提供企業混合雲之直連服務，滿足企業在多雲環境下各種雲端應用服務之需求。

上下游供應鏈

電信服務業上游主要為網路設備供應商、內容提供者、網路鋪設業者、系統軟體業者，為有架設實體線路固網或實體無線基地台用以經營電話或網際網路業務的業者；中游主要就是電信服務業者，利用上游所提供之設備提供給下游網路電信服務，下游則為一般消費者，如下圖:

產業概況

通訊業又稱為電信業，凡以有線電、無線電、光學、電磁系統或其他科技產品從事發送、傳輸或接收符號、信號、文字、影像、聲音或其他性質訊息等服務之行業均屬之。 

人類對於通訊有著強烈需求天性，中國古代的飛鴿傳書、烽火傳訊、驛站傳令等便是早期通訊型態，隨著文明科技演進，溝通與訊息傳遞方式不斷改變，1844 年第 一份電報及 1876 年貝爾將電話接通後，開啟了近代通訊產業濫觴，隨著全球商業及民間交流日益活絡，生活品質提昇，消費者渴望更多樣化的通訊服務，電信自由化加 速了產業遞嬗，網際網路豐富了通訊內容，從「語音」逐漸往「數據」、「影像」等多元發展，數位信號處理(DSP)及超大型積體電路(VLSI)等技術進步，壓低了生產成本， 精進了通訊工具的使用與普及，目前通訊發展重點在於即時便利的無線應用與日益擁塞的頻寬增設，在基礎建設建置成熟後，未來通訊應用內容與方式將呈現前所未見的嶄新面貌。 

1990 年代以前，通訊內容尚以類比聲音為主，隨著網際網路的崛起，傳輸內容逐漸多元發展，數位型態的文字、影像、檔案傳輸需求漸增，地位日益重要，通訊產業也不斷蓬勃發展，各種有線無線產品服務如雨後春筍般誕生，使得整個通訊網路產業的範圍廣闊。1990 年代以後無線服務蓬勃發展，第三代服務(3G)是以寬頻多媒體服務為主要訴求的第三代(3G)行動通訊服務，是實現一機在手全球漫遊的關鍵，2010 年行動通訊更進入 4G 寛頻時代，由於 4G 速度快、傳輸延遲性低，可望推動高速上網、高畫質數位內容、雲端、電子商務等新應用服務發展，改變了各種產業的發展型態，也使大眾生活與行動通訊密不可分。 

目前國內各行動業者已推出 5G 商用網路，大幅提升行動上網之頻寬，IoT 物聯網及區塊鏈等技術和服務亦不斷推陳出新。相關創新應用均大幅增加網路頻寬之使用需求。 

依據市場研究機構之資料顯示，IDC 資料中心服務及雲端服務仍是市場發展之主要趨勢。依據市場研究機構 Allied Market Research 之報告，全球 IDC 資料中心服務收入在 2021~2030 年期間之年複合增長率達 10.5％。依據市場研究機構 Precedence Research 之報告，全球公有雲服務收入在 2022~2030 年期間之年複合增長率高達 17.4 ％。企業混合雲及公有雲之多雲服務已成為產業發展趨勢，各項雲服務之推出將同時帶來業者之市場挑戰與商機。

是方，是一家數據網路，雲端應用&IDC機房服務公司。近5年ROE為26%，23%，21%，19%，24%。毛利率為48%，45%，44%，42%，39%。資產負債率為42%，44%，37%，39%，14%。2022年服務產品為數據網路服務佔45%，IDC 機房服務佔31%，雲端應用服務佔16%，語音通信服務佔8%。產品內銷佔營收68.46%，外銷佔31.54%。在IDC機房服務電信中立方面，國外類似公司有Equinix・Digital Realty，Coresite， Qts ，Sakura，GDS 。

整體而言，是方的 IDC 機房進駐率已趨近飽和狀態，但透過機房坪效之優化，提升經營效益，111 年度 IDC 機房服務銷值較 110 年度仍呈現成長趨勢，是方陸續自母公司著手收回部份出租之 IDC 機房空間，並已在 110 年 10 月開始建置第四棟 IDC 機房， 以滿足未來 IDC 業務成長之需求。是方 111 年度數據網路服務之銷量較 110 年度呈現成長趨勢，主要是因 5G、AI、IOT 及 cloud 各種應用服務之興起，帶動網際網路訊務之成長。111 年度數據網路服務之銷值較 110 年度微幅成長，其主要成長來源係因客戶由台北到香港、日本、新加坡等地區之國際海纜專線需求之提升。在語音通信服務方面， 111 年度語音通訊服務銷量及銷值均較 110 年度微幅減少，主要是因為免費通訊軟體日益普及，造成付費之語音市場日益萎縮。而雲端應用服務係屬是方致力拓展之業務範圍，持續加強與國際公有雲服務大廠合作推出企業混合雲直連服務，且客戶對雲端服務接受度及使用度明顯提升，111 年度雲端應用服務銷值較 110 年度顯著成長。

是方為因應全球供應鏈之重組及布局，亦持續擴大台北、香港、 新加坡、日本間之國際骨幹海纜頻寬以延伸海外服務節點，並擴大與東亞地區各國業者合作， 將海外服務範圍延伸超過 10 個東亞國家，以爭取台商企業客戶之服務商機。且是方所經營之 TPIX(台北網際網路交換中心)是台灣會員數及交換訊務量最大之網際網路交換中心，會員數目前全球排名為第 109 位，正邁向全球前 100 大 ! 另基於現有 IDC 機房空間使用率已接近滿載， 是方在 111 年亦嚴格控管內湖舊宗路 LY2 智能 IDC 機房建置工程之相關進度，確保 LY2 新機房能於 113 年度第一季完工啟用，以滿足未來 IDC 機房業務成長之需求，持續朝著東亞數位匯流中心及 AI、雲端商務應用中心之市場定位邁進！

雲端應用服務發展趨勢

如同個人電腦應用方式可以分為軟體、作業系統和硬體三種層級，雲端服務從用途來看，可以依照租用的物件分為硬體、作業系統和軟體這三種層級，也就 是 IaaS、PaaS 和 SaaS，這代表雲端服務的三個層級：基礎設施、平台和軟體。 

IaaS 是由業者先購置資訊設備整合建置成大型的雲端電腦，然後依照客戶需要，把整合後的雲端電腦裡面的處理器、記憶體和硬碟空間等資源分割一部分出來，建立成為虛擬電腦(VM)，再提供給客戶使用，概念類似於過去電腦使用的主機虛擬化，因此稱為「基礎設施即服務 (Infrastructure as a Service)」，簡稱為 IaaS； PaaS 就是提供雲端應用程式平台，讓客戶可以在上面開發及運作各種應用程式， 透過此種服務，客戶即不需另外架設和維護網路主機，可以把精力全部放在程式的開發上面；當程式撰寫完成後，也可以直接在雲端平台上運作提供服務，省去對外安裝及佈署的問題，同時還能節省伺服器營運成本和管理費用，因此稱為「平台即服務(Platform as a Service)」，簡稱為 PaaS；SaaS 則是將應用軟體放在雲端網站上，使用者只要上網就可以使用的好處是，使用者不需要在自己的電腦上面安裝應用程式，好處是只要能夠上網登入網站就行了，甚至也可以利用 iPhone、 iPad 等行動裝置來操作。

伴隨資訊應用的日益普及，為了滿足跨企業、跨區域的資訊交換需求，是方的雲端應用應運而生。以雲端技術為發展核心，並透過雲生態共生之合作分潤模式，結合雲端作業軟體開發商及雲端服務供應商，提供各式各樣雲端服務，包含虛擬主機、企業混合雲、大數據行銷應用、物聯網產業應用、企業商務應用、資安應用、雲端儲存、雲端視訊會議及雲端交換平台等服務。是方建置之 CCX 雲端交換平台將結合國際雲端服務大廠，提供企業混合雲直連服務，滿足企業在多雲環境下各種雲端應用服務之需求。

是方於 107 年開始投入“是方 i 健康”智慧健康雲之產品開發，109 年“是方 i 健康”已上線服務中。“是方 i 健康”可透過各種多元管道，蒐集個人健康相關之動態資料，資料之蒐集可透過智慧型手機，穿戴裝置，量測裝置，運動紀錄，飲食紀錄及健檢報告之輸入等，會員健康資料在經過大數據雲端運算及健康引擎分析後，可透過訊息推播，圖表顯示，及智能對話，將健康分析資料回饋給健康 App 之會員用戶， 提供會員運動建議及飲食建議，以達到健康促進之目標。是方健康雲以平台為出發點， 可垂直及水平整合各專業夥伴及相關應用場域，共同創造健康促進相關產業之生態圈。

競爭

電信業是技術密集及市場集中度高之產業，同時須受主管機關嚴格管制，故進入門檻相對為高。

在台灣電信服務市場已趨近飽和狀態下，是方除加強維持與既有客戶之緊密關係，亦積極提升產品功能及其競爭力，建立差異化的服務特色，並積極拓展新客戶，以因應未來可能加入之競爭廠商。

是方為第二類電信業者，目前為許可制開放市場，根據國家通訊委員會(NCC) 統計，截止今年 8 月台灣有 417 家第二類電信業者，大多業者營業項目為批發轉售服務、網際網路接取服務。相較於其他第二類電信業者服務受限於轉售電信資源，是方電信平台的服務集結國內外海纜業者、電信業者及網路服務業者，並形成一 定經濟規模的電信聚落效應，電信資源豐富，滿足客戶多樣化需求，由於數據網路 及語音通信等傳輸方式仍無其他可替代性產品出現，故是方產品目前尚無可替代性之營運風險。

(a)是方提供之 IDC 機房服務，因具備電信中立特色及業者群聚效應，已成為國際業者進駐台灣 IDC 機房之首選，同時亦是各業者之電信服務交換樞紐，與其他競爭業者以單純主機代管之機房服務相較，是方市場定位區隔明顯。 

(b)是方提供之數據網路服務，主要為提供兩岸台商企業客戶之虛擬專用網路及網際網路相關之轉訊服務，雖然市場競爭者多，但是方對兩岸企業客戶網路業務早已佈局多年，具備豐富之營運經驗，且在中國地區擁有長久之合作夥伴，故具備一定程度之市場競爭力。 

(c)是方提供之 070 網路電話服務，係 NCC 核發號碼且可雙向撥出撥入，透過 Chief 070 App 可搭配各式各樣之行動載具，客戶透過無線上網可享有 070 行動一碼通之便捷服務，亦可進行簡訊傳送、檔案傳送、群組通訊、聊天室、數據傳真、會議電話等功能，與一般電信業者提供之固定網路市話服務及其他不具電話號碼之網路電話服務(例如 Skype、Line、Messenger 等)明顯不同。另外，是方 070 雲端總機服務可節省企業客戶硬體交換機之採購及維運成本，亦提供相當具競爭力之電話資費， 已受多家企業客戶採用。 

(d)是方自建雲端服務平台，並結合雲端作業軟體開發商及雲端服務供應商，透過雲生態共生共榮之合作模式，提供各式各樣雲端服務，包含虛擬主機、雲端儲存、企 業混合雲、大數據行銷應用、物聯網產業應用、企業商務應用、資安應用及智慧健康等服務。 

(e) 是方建置之雲端交換平台(CCX, Chief Cloud eXchange)，陸續結合國際雲端服務大廠(AWS, Microsoft, Google, Oracle, IBM, etc.)，透過雲端交換平台，提供企業可透過 VPN，SD-WAN 或專線介接之雲端直連服務，可滿足企業在多雲環境下各項雲端應用服務之需求。

成長性

(a)網路新型態崛起創造大量行動數據流量需求 

AI、IoT 物聯網、影音、虛擬實境(VR)及各種推陳出新的資訊消費與娛樂形式， 對於資料傳輸速率和流量要求與日俱增；其中物聯網(IoT)與 5G 網路被視為未來主導無線通訊的兩大趨勢；台灣中小企業近 140 萬家，占全體企業比重超過 97%， 目前正積極推動工業 4.0，在物聯網的環境下，使機器與機器透過網路串連，大量網路需求上升，預期未來台灣地區行動數據網路需求不論在流量或頻寬及網路穩定度上都將更為迫切，隨之而來的商機包括通信連結、雲端數據分析等。因此可期未來是方在數據網路服務營收將隨著終端使用需求上升而增加。 

(b)雲端成企業儲存及運算資料主要工具帶動網路流量需求 

雲端服務商提供全球顧客更多儲存數據的選擇，並且優化雲端服務的效率， 這個趨勢讓許多顧客願意關閉他們的實體數據中心，轉為全雲端服務，或是把他們最重要的企業服務移到 IaaS 上。是方提供雲端資料中心擁有豐富 IDC 機房及電信資源，可滿足跨企業跨區域的資訊交換需求，並提供雲端運算平台服務、 企業雲端商務應用、企業雲端儲存服務、雲端資安服務、企業混合雲之需求等， 成為未來是方業務成長之一大動力。 

(c)電信市場逐漸走向國際化

電信服務市場雖逐漸走向國際化，然基本上電信業者仍受各區域國家之主管機關管制，惟各區域國家管制程度有所差異，在服務內容方面，是方主要客戶群為國際客戶(國際電信業者、國際海纜業者、國際訊息內容服務業者、國際網站服務業者、國際雲端服務業者等)，且是方之機房為國外業者進駐台灣之主要選擇，台灣地區電信服務愈開放、愈自由化、愈國際化，國外業者來台的機會將會持續增加，也隱含是方公司將有更大之商機來服務這些國外業者，所以就服務內容方面，台灣地區之電信國際化對是方將為正向助益。

風險

法規開放導致潛在競爭者增加

由於目前網路業者與電信業者分界漸趨模糊，例如 LINE 的語音通話與 Facebook 的線上通話功能，雖非傳統電信產業，但實際已是新型電信產業的 一環，電信管理法已於 109 年 7 月 1 日施行，將電信業由原本的許可制改為登記制，原本第一類電信業者具壟斷性質的特許制與第二類許可制都被打破， 以後都可直接登記，降低進入門檻後可能會有競爭者出現搶食電信業大餅。

業者習慣殺價競爭導致利潤不高

雖然台灣行動數據使用量呈逐年上升，但根據 NCC 統計台灣行動數據市場營收，整體行動數據市場營收卻有微幅下降趨勢，原因在於台灣主要三家電信業者習於殺價競爭，紛紛推出行動網路吃到飽方案，台灣平均 GB 價 格約為 2 美元，明顯低於韓國與日本平均每 GB 單位價格 7 美元以上；根據統計，超過 60%的使用者會因網路吃到飽而更頻繁的下載影片，造就了台灣行動數據網路使用量高，但卻造成單位利潤下降。行動網路吃到飽方案也直接或間接提升網際網路接取服務之訊務量，但這幾年網際網路接取服務之批售價格逐年調降，市場競爭激烈，對電信業者之網際網路接取服務之營收及 獲利都造成影響。

景氣循環

電信通訊業為個人生活及企業營運所必須，整體電信業未來需求下降機會不大，電信服務係屬內需型產業，具備公用事業特性，基於現代化社會對訊息溝通的重視，加上電信與網路科技整合的突破性發展，行動通訊服務已成為國人不可或缺的必需品；近幾年行動通訊業者更致力落實資費合理及推廣數據加值服務以刺激消費者需求，國內行動電話市場規模因此持續成長。整體而言，行動通訊事業因具有公用事業特性，且已融入消費者生活，故並無明顯之景氣循環。